하반기에도 공모시장 활황…시장 랠리에 덩달아 기대감↑

[이데일리 신하연 기자] 하반기 들어서도 국내 기업공개(IPO) 시장이 활기를 띠는 분위기다. 이달 수요예측에 나선 종목들이 잇달아 흥행을 기록, 증시 상승세에 힘입어 공모가도 대부분 희망밴드 상단에서 결정되고 있다. 연말까지 상장예비심사 청구 기업도 늘어날 것이란 진단도 나온다.

20일 한국거래소에 따르면 이달 16개 기업의 상장 일정이 진행된다. 지난 6월 한 달간 스팩합병상장을 포함해 신규 상장한 기업이 총 5개 기업(키스트론(475430), 링크솔루션(474650), 지씨지놈(340450), 지에프씨생명과학(388610), 케이지에이(455180))이었던 것과는 대조되는 흐름이다.

(그래픽=이데일리 이미나 기자)

‘모듈러 건축 1호 상장사’ 도전에 나선 엔알비는 지난 17일부터 이틀간 진행한 일반 청약에서 증거금을 3조원 넘게 모았다. 앞서 같은달 8일부터 14일까지 진행한 기관 투자자 대상 수요예측에선 공모가를 희망 밴드 상단인 2만1000원으로 확정한 바 있다.

하반기 기업공개 시장 대어로 꼽히는 대한조선의 경우 지난 11~17일 수요예측에 2000여곳의 기관이 참여해 대부분이 공모가격(4만2000~5만원) 상단에 주문을 넣은 것으로 알려졌다. 공모가 상단 결정이 유력한 가운데 예상 시가총액은 약 1조9263억원이다. 공모가액 확정공고일은 21일이다.

단백질 간 상호작용(PPI) 빅데이터 바이오 기업 프로티나는 이달 8~14일 진행된 수요예측에서 1199대 1의 경쟁률을 기록했으며, 공모가도 희망밴드 상단인 1만4000원으로 결정됐다. 오는 23일, 25일 각각 코스닥 상장을 앞두고 있는 도우인시스와 뉴로핏 역시 희망밴드 상단에서 공모가를 확정했다. 특히 뉴로핏의 경우 일반청약 경쟁률이 1922.75대 1에 달했다.

전문가들은 국내 증시의 강세가 공모 시장의 활황을 견인하는 핵심 배경이라고 분석한다. 나승두 SK증권 연구원은 “신규 상장 기업들의 상장 직후 주가 흐름이 좋을 수 있었던 가장 큰 원인은 국내 증시가 강한 흐름을 보였다는 점”이라며 “6월 한 달 간 코스피와 코스닥의 상승률이 각각 13.9%, 6.4%에 달했던 만큼 신규 상장 기업뿐 아니라 국내 상장 기업 전반에 고무적인 환경이 조성돼 있던 것”이라고 설명했다.

이같은 증시 활황과 함께 지난 2분기 양호했던 공모시장 분위기를 이달에도 이어가는 모습이다. 박세라 대신증권 연구원은 “지난 2분기 수요예측 경쟁률은 평균 1077대 1, 청약 경쟁률은 평균 1206대 1을 기록하며 투자심리 회복세를 보여줬다”며 “국내 증시가 견조한 흐름을 이어가면서, 하반기에도 IPO 수익률 측면에서 우호적인 환경이 지속될 가능성이 높다”고 전망했다.

한편 IPO 시장의 긍정적 흐름은 예비심사 청구 기업 수 증가로도 이어지고 있다. 지난 6월 한 달간 스팩(SPAC·기업인수목적회사)을 제외한 신규 상장 기업 중 8곳이 예심을 청구한 데 이어 7월에는 18일 기준 7개 기업이 예심을 청구했다. 이에 대해 나 연구원은 “연말까지 예심 청구 기업은 더욱 많아질 것”이라고 내다봤다.

다만 8월 이후부터는 공모 시장 양상이 다소 바뀔 수 있다는 전망도 나온다. 조대형 DS투자증권 연구원은 “7월부터 최초 증권신고서를 제출하는 기업의 수요예측에서는 확약 없이 많은 물량을 배정 받기 어렵기 때문에 확약을 위해 펀더멘탈에 대한 검증이 엄격해질 것”이라며 “단기적으로는 변동성 확대가 불가피할 것”이라고 진단했다.

한편 이달 공모일정을 앞두고 있는 주요 기업으로는 수요예측을 진행 중인 아이티켐을 비롯해 삼양컴텍, 지투지바이오, 에스엔시스, 에스투더블유, 한라캐스트, 그래피 등이 있다.